Robinhood или как начать инвестировать в акции

Тише едешь - дальше будешь!

Те из вас кто читает этот блог на протяжении некоторого времени знают, что моя стратегия и правила инвестирования остаются неизменными на протяжении пяти лет:

1. Составляйте ежемесячный бюджет и придерживайтесь его.
2. Избегайте долгов.
3. Живите на меньше, чем вы зарабатываете.
4. Инвестируйте разницу.

Если вы будете придерживаться этого простого плана, то все у вас будет отлично. 

 

Моим основным видом инвестирования является паевой фонд (Mutual Fund) VTSAX - прокси всего фондового рынка. В этой статье я подробно описал почему именно VTSAX, а не какой-либо другой инструмент.

А как же акции?

Инвестиции в акции - довольно рискованный способ. Вы можете потерять все за довольно короткий промежуток времени.  

На сегодняшний день список Dow Jones входят 30 компаний, при этом изначально в этот список входило всего 12 компаний, и только лишь одна компания из оригинального списка осталась в нем по сей день. *Вы сможете назвать имя этой компании?

Большинство из компаний, входящих сейчас в индекс Dow Jones не существовало, когда мистер Jones создавал свой индекс. Большинство из компаний или прекратили свое существование, либо трансформировались во что-то новое Это и есть ключевой момент - рынок не стоит на месте - рынок самоочищается.

Я писал о том как я "инвестирую" в акции с помощью ESPP и о том что это за зверь такой. При этом акции в моем портфеле составляют максимум 10% от нашего Net Worth и это те деньги, которые я готов потерять не оставшись у разбитого корыта.

 

Моими основными инвестиционными брокерами остаются Vanguard и E*TRADE. К сожалению, многих людей останавливают минимальный порог вхождения, а так же комиссия, которую которую берут брокеры за каждую транзакцию.

Не все могут себе позволить инвестировать сразу $1000/$3000 чтобы приобрести VTSAX и не все готовы платить комиссию за каждую транзакцию, которую требует E*TRADE. Что делать тем, у кого есть $50 в месяц на инвестиции? 

Можно инвестировать в ETF, а можно воспользоваться услугами брокеров, которые позволяют начать инвестировать с любой суммой и при этом не дерут конских комиссий за каждую проведенную транзакцию. 

Robinhood

Robinhood - это онлайн брокер, который позволяет инвестировать как в акции, так и  криптовалюту и при этом не требует минимальной суммы для инвестиций и не берет комиссию за свои услуги.

И у каждого, кто обладает хоть частичкой критического мышления должен возникнуть вопрос "а откуда деньги?" или "кто и зачем положил этот замечательный сыр в такую шикарную мышеловку?" И ответ как всегда кроется на поверхности

Когда сервис предоставляется бесплатно, то вы продукт - это вы!

Robinhood делает деньги на вас отправляя все ваши запросы и trading requests в большие хедж фонды, которые платят компании по $0.01-0.02 за каждую транзакцию. Казалось бы, какая разница? А разница есть, особенно для тех, кто пытается разбогатеть на ежедневном трейдинге

Попытаюсь объяснить... Когда вы покупаете акции, особенно если вы один из тез, кто пытается разбогатеть на дневных транзакциях, то скорость, с которой ваш брокер доставит ваш запрос на биржу имеет огромное значение. 

Почему я не использую финансовых консультантов и вам не рекомендую

Я всегда повторял, повторяю и буду повторять, что секрет финансового благополучия нереально простой - Тратить меньше чем зарабатывать и инвестировать разницу. И если кто-то вам пытается продать что-то другое - на вас просто хотят нажиться.

Но недавно я решил обновить секретную формулу финансового благополучия добавив ещё один очень важный момент - ИЗБЕГАЙТЕ ФИНАНСОВЫХ КОНСУЛЬТАНТОВ (Financial Advisers).

N.B.
Говоря финансовый консультант я имею виду финансовых и инвестиционных советников - любых людей, которые вам рекомендуют инвестиционные и страховые продукты с элементами инвестиций.

Прежде чем приступать к данной записи, я бы рекомендовал ознакомиться с серией постов, которые вам помогут понять основные принципы инвестиций, что такое рынок и почему он всегда стремится вверх.

Избегайте финансовых консультантов

В самом лучшем случае услуги этих людей просто нереально дороги, а в худшем - «ограбят» вас. Достаточно лишь погуглить Bernie Madoff чтобы понять что я имею в виду.

Bernie Madoff

Всегда относитесь к советам осмотрительно и никогда не отдавайте контроль ваших денег и инвестиций кому либо. Это ваши деньги и никто, НИКТО не позаботится о ваших деньгах лучше вас самих. Но очень многие, особенно после того как вы пересечете определенный порог, будет стараться и стараться очень сильно, чтобы прибрать к рукам ваши деньги.

Я больше чем уверен, что на рынке можно встретить честных, ответственных, трудолюбивых советников, которые в первую и основную очередь ставят цели и интересы клиента превыше целей и интересов компании на которую они работают.

Хотя если честно, я очень сильно сомневаюсь, что такие существуют, но я должен быть написать, чтобы отдать должное если хотя бы один такой советник существует.

Есть одна проблема

1. По умолчанию, по самой специфике работы советников, финансовый интерес советника либо компании на которую он работает и финансовый интерес клиента находятся в оппозиции. Чтобы делать то,  что является НАИЛУЧШИМ ДЛЯ КЛИЕНТА, означает делать не самое лучшее для самого себя или компании на которую он работает.

2. Несмотря на все разговоры и красивые сказки, эта отрасль просто наполнена ужасными советами и людьми, которые в первую очередь беспокоятся о своём кармане и кармане компании на которую они работают. Как сказал мой знакомый, о котором я уже писал в своём блоге, «Какие шансы найти порядочного финансового советника который будет преследовать мои интересы в первую очередь? Ну как сказать? Так же часто, как можно встретить неядовитую гремучую змею».

3. Вся суть работы советников сводится к тому, что вместо рекомендаций того, что действительно хорошо и нужно для клиента, и его денег, они рекомендуют продукты, которые платят самые большие комиссионные (да-да-да, именно на комиссионных и зарабатывают инвесторы, но об этом ниже) и management fees (стоимость ежегодного обслуживания). И во многих случая такие советники обязаны рекомендовать продукты, которые находятся в управлении компании на которую они работают. И естественно, что такие продукты безумно дорогие с точки зрения ежегодного обслуживания (management fees).

На чем зарабатывают финансовые советники?

1. Комиссионные - советник получает определенный процент каждый раз когда вы покупаете либо продаёте свои инвестиции.

И не нужно быть семи пядей во лбу, чтобы понять что прям вот тут, с самого начала уже присутствует конфликт интересов.

На рынке существуют несколько типов Mutual Funds: Load и No Load

Load - это фонды которые обложены fees сразу с момента покупки, и определенный процент от ваших инвестиций сразу уходит в карман компании, продающей такой Mutual Fund и каждый год вы будете платить management fees за обслуживание вашего портфеля.

No Load - фонды, которые не обложены fees на покупку, но каждый год вам необходимо платить определенный процент от суммы ваших инвестиций в качестве платы за обслуживание вашего портфеля.

Теперь представим ситуацию, когда у финансового советника есть на выбор фонд от Vanguard которые является No Load и годовая стоимость обслуживая которого составляет всего 0.04% и скажем American Funds которые являются Load да ещё и каждый год вам нужно платить 0.7-1% за обслуживание такого фонда.

А теперь угадайте какой из двух Mutual Funds вам порекомендует финансовый советник?

А ещё есть так называемые «страховые инвестиции» - продукты, единственная цель которых - это получить как можно больше комиссионных. Человек, которые продал такой продукт: аннуитет (annuities), либо страховку на всю жизнь (whole life insurance) получают до 10% комиссионных. Не удивительно, что аннуитет и страховка на всю жизнь - два самых агрессивных продукта продвигаемые финансовыми советниками.

Хедж-фонды (Hedge Funds) и частные инвестиции - самые лучшие продукты... Самые лучшие продукты для того, чтобы обогатить того, кто их продает. Но не для тех, кто инвестирует в эти инструменты рынка.

А еще, помимо всего вышеперечисленного, финансовые советники конечно же будут рекомендовать вам так называемые "активные портфели" - портфели, либо фонды внутри которых происходит частая покупка и продажа. Конечно же финансовые советники будут говорить о том, что сейчас самое время покупать или продавать тот или иной продукт, но на деле вся эта затея существует лишь для того, чтобы генерировать комиссию с продажи и покупки фондов, на профессиональном языке таких советников это называется "adjusting your assets allocation"

Что такое ESPP и почему это очень хорошо

Недавно я с удивлением узнал о том, что среди моих коллег и знакомых далеко не все используют такой замечательный инструмент для инвестиций как ESPP - Employee Stock Purchase Program. 

ESPP позволяет сотрудникам компаний приобретать акции со скидкой.

Обычно эта скидка составляет 10-15%

В этой программе есть несколько нюансов о которых я поговорю позже.

ESPP. Как это работает?

Капитан Очевидность

Итак, для того чтобы воспользоваться этим бенефитом (ESPP) нужно:

• Во-первых, вы должны работать на компанию, акции которой торгуются на бирже
• Во-вторых, ваша компания должна представлять возможность купить акции со скидкой.

Знаешь, Стас... Твоя очевидность такая очевидная...

Да, иногда я могу... Особенно когда я в ударе.

Обычно ESPP работает следующим образом:

1. С каждой вашей зарплаты вы должны отчислять определенный процент: от 1 до 10% Большинство компаний устанавливают 10% как максимальный лимит, но есть и случаи когда лимит устанавливается в 50% Размер отчислений считается в зарплате ДО налогов, но сами отчисления производятся ПОСЛЕ налогов. На ESPP-отчисления нет никаких налоговых вычетов.
2. В году два периода покупки акций по ESPP-программе. Каждый период длится 6 месяцев. В начале каждого периода ваш работодатель начнет отчислять из вашей зарплаты процент (установленный вами) и отправлять эти деньги на виртуальный счет. Вы можете выйти из ESPP в любой момент и получить все деньги назад. 
3. В конце периода все деньги находящиеся на ESPP-счете будут использованы для покупки акций компании-работодателя. Причем стоимость акций для вас будет со скидкой. Стандартная скидка - это 15% 
4. Ваш работодатель фиксирует стоимость акций на момент начала и на момент окончания ESPP-периода. Вы получаете скидку на НАИМЕНЬШУЮ цену периода.
5. Вы можете продать акции сразу по окончании периода (некоторые компании устанавливают период ожидания в 6 месяцев). Или вы можете держать акции не продавая, это уже на ваше усмотрение.

Простой пример

Возьмем для примера простую ситуацию. К примеру ваш чек, который вы получаете раз в две недели равен $2,542 до налогов. Вы решили отчислять 10% на ESPP. Каждую зарплату ваш работодатель будет отчислять $254.2 и отправлять на специальный счет.

Спустя 6 месяцев на вашем ESPP-счете будет $242.2 * 13 (в нашем примере мы использует bi-weekly систему оплаты) = $3,304.6